“僵尸企業(yè)”處置中的法律需求和律師參與

高鳳榮 周湘寧 遼寧盛達(dá)律師事務(wù)所

　　2016年5月30日人民財(cái)評(píng)：“以央企為突破口推進(jìn)供給側(cè)性改革，提高央企的質(zhì)量和效益，化解過剩產(chǎn)能，處置““僵尸企業(yè)”。所謂“僵尸企業(yè)”是指不具有自生能力，主要依靠政府補(bǔ)貼和銀行貸款、融資、借債而勉強(qiáng)運(yùn)營的企業(yè)，具體來說，經(jīng)營持續(xù)虧損三年以上，不符合結(jié)構(gòu)性調(diào)整，受制于種種因素難以從市場退出的企業(yè)，應(yīng)被劃定為“僵尸企業(yè)”?！敖┦髽I(yè)”的危害性表現(xiàn)的降低資源配置效率、擾亂市場秩序、浪費(fèi)了社會(huì)資源、易引發(fā)金融和社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)等。我國高度重視“僵尸企業(yè)”處置問題,不僅提出了處置“僵尸企業(yè)”的路徑與目標(biāo)，而且明確了“重組救活為主、破產(chǎn)退出為輔”是處置“僵尸企業(yè)”的基本原則。隨著國家對(duì)過剩產(chǎn)能的淘汰，東北作為老工業(yè)基地，“僵尸企業(yè)”占比在全國處于高位，作為律師，如何在處置“僵尸企業(yè)”中發(fā)揮應(yīng)有的作用是我們必須要面對(duì)的課題。

　　“僵尸企業(yè)”的法律需求表現(xiàn)在并購重組、產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓、債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)、托管經(jīng)營、破產(chǎn)重組以及員工安置等方面，作為律師，掌握處置“僵尸企業(yè)”的法律需求，正確認(rèn)識(shí)處理僵尸企業(yè)法律業(yè)務(wù)與傳統(tǒng)律師業(yè)務(wù)的區(qū)別，才能在處置“僵尸企業(yè)”過程中發(fā)揮律師的積極作用。

　　一、在“僵尸企業(yè)”救活重組過程,律師應(yīng)以法律專家的身份參與“僵尸企業(yè)”的并購重組、產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓、債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)、托管經(jīng)營等

　　（一）并購重組適用于企業(yè)資產(chǎn)和資源有一定價(jià)值，可以進(jìn)行整合以提升企業(yè)經(jīng)營效益

　　2015年前三季度，306家上市央企出現(xiàn)虧損達(dá)67家，占比約為21%，并購重組已成為助力國企擺脫虧損的良方。并購重組中涉及到并購方和目標(biāo)公司兩家公司，律師應(yīng)全程參與，具體提供工作范圍如下：

　　1、并購方律師的主要工作

　?。?）對(duì)并購交易標(biāo)的合法性進(jìn)行審查。必須在現(xiàn)行法律和政策允許的框架中運(yùn)行，律師對(duì)企業(yè)轉(zhuǎn)制形式的合法性審查非常重要。

　?。?）對(duì)目標(biāo)企業(yè)所涉及的法律事項(xiàng)做出盡可能詳盡的調(diào)查。

　　為了確保并購的可靠性，減少可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)與損失，必須要對(duì)目標(biāo)企業(yè)的內(nèi)部情況進(jìn)行一些審慎的調(diào)查與評(píng)估。具體內(nèi)容為：?主體是否合法?詳細(xì)的工商注冊(cè)登記資料 ?經(jīng)營財(cái)務(wù)報(bào)表或資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告④出具報(bào)告的中介機(jī)構(gòu)從業(yè)資質(zhì)⑤所擁有的知識(shí)產(chǎn)權(quán)情況⑥重大資產(chǎn)、負(fù)債、合同⑦管理框架結(jié)構(gòu)和人員組成⑧國家的稅收政策⑨可能存在的負(fù)債情況(包括各類擔(dān)保、訴訟或面臨行政處罰等事項(xiàng))⑩其他特殊情況所需要的調(diào)查。

　　（3）出具并購方案和法律意見書

　　在進(jìn)行以上詳細(xì)調(diào)查的基礎(chǔ)上，出具并購方案。目前，對(duì)國有企業(yè)，律師的《法律意見書》是向管理國有資產(chǎn)的上級(jí)主管部門或政府機(jī)關(guān)報(bào)批時(shí)所必須的法律文件，《法律意見書》的主要內(nèi)容包括對(duì)雙方主體資格合法性意見、目標(biāo)企業(yè)工商登記情況、產(chǎn)權(quán)形成基本事實(shí)、合法有效性出具意見、對(duì)企業(yè)存在重大債務(wù)的處理和尚在進(jìn)行的重大訴訟進(jìn)行必要的說明等。

　　（4）起草相關(guān)合同等法律文件，參與有關(guān)商務(wù)談判。

　　2、目標(biāo)公司律師的主要工作

　?。?）審核并購方的正式授權(quán)和談判效力問題；(2)制作或?qū)徍擞嘘P(guān)的并購保密及承諾事項(xiàng)協(xié)議或擔(dān)保文件；(3)協(xié)助目標(biāo)企業(yè)回答并購方提出或調(diào)查了解的一系列法律問題；(4)參與起草或?qū)徍伺c并購相關(guān)的合同或協(xié)議等法律文件；(5)參與或直接代表目標(biāo)企業(yè)進(jìn)行商務(wù)談判等。

　?。ǘ┊a(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓適用于兩個(gè)以上的企業(yè)，所有權(quán)和支配權(quán)通過合同關(guān)系合并

　　產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓分為所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)的轉(zhuǎn)讓?？梢圆捎煤腺Y、合作、參股等形式，可以整體、部分轉(zhuǎn)讓。律師在產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓過程中，應(yīng)參與產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓的轉(zhuǎn)讓方案制定，對(duì)企業(yè)的固定資產(chǎn)、流動(dòng)資產(chǎn)、無形資產(chǎn)及負(fù)債如何作價(jià)及處理提供可行性建議，對(duì)企業(yè)所有的土地性質(zhì)進(jìn)行認(rèn)定，并根據(jù)法律規(guī)定給出處置方案，保證產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓的程序合法，起草產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓的協(xié)議等。

　?。ㄈ┢髽I(yè)托管適用于不具有資本運(yùn)作能力的企業(yè)

　　托管經(jīng)營，作為企業(yè)脫困的溫和手段，引發(fā)的權(quán)益糾紛和社會(huì)矛盾最小。在實(shí)踐當(dāng)中，企業(yè)托管包括股權(quán)托管、債權(quán)托管、土地使用權(quán)托管等，律師在其中應(yīng)審查托管合同條款的完備性及合法性，明確委托人及受托人的權(quán)利與義務(wù)，明確托管方的托管責(zé)任和應(yīng)該完成的脫困目標(biāo)。對(duì)托管的流程進(jìn)行把關(guān)，包括相關(guān)材料的清點(diǎn)造冊(cè)，審計(jì)，短期內(nèi)債務(wù)償還的合法性進(jìn)行界定等。在選擇受托企業(yè)時(shí)，建議政府管理部門可以考慮借助網(wǎng)絡(luò)將需要對(duì)外托管經(jīng)營的“僵尸企業(yè)”進(jìn)行公開招標(biāo)，由有托管意向的企業(yè)自愿選擇對(duì)哪些“僵尸企業(yè)”進(jìn)行托管，然后再由政府管理部門來綜合權(quán)衡確定合適的托管方。

　?。ㄋ模﹤鶛?quán)轉(zhuǎn)股權(quán)適用于因?yàn)橥话l(fā)性問題而陷入經(jīng)營困境，但其資產(chǎn)質(zhì)量較好，市場前景明朗的企業(yè)

　　從目前跡象看，目前債轉(zhuǎn)股在國有企業(yè)中比重很大的石油、化工、鋼鐵行業(yè)開始，對(duì)遼寧老工業(yè)基地，會(huì)首先獲得債轉(zhuǎn)股政策的支持，例如，東北某省已經(jīng)向國家經(jīng)貿(mào)委上報(bào)27戶企業(yè)申請(qǐng)債轉(zhuǎn)股。律師在這個(gè)過程中，要了解相關(guān)的法律和政策規(guī)定、審查債權(quán)是否明確、真實(shí)、合法有效，審查是否符合轉(zhuǎn)股條件，保證按照規(guī)定的程序進(jìn)行操作，協(xié)助企業(yè)確定折股方案、修改企業(yè)章程，變更股東登記，起草轉(zhuǎn)股協(xié)議等。

　　二、律師在“僵尸企業(yè)”“退出為鋪”中的作用

　　據(jù)報(bào)道，在2013年-2015年，溫州兩級(jí)法院三年共受理破產(chǎn)案件554件，通過司法程序破產(chǎn)，已成為依法依規(guī)消滅“僵尸企業(yè)”的方式之一?！敖┦髽I(yè)”可以選擇四種方式退出市場：一是提出申請(qǐng)注銷企業(yè)；二是被吊銷營業(yè)執(zhí)照；三是“跑路”逃避債務(wù)；四是通過司法程序破產(chǎn)退出，包括破產(chǎn)重組和破產(chǎn)清算。

　?。ㄒ唬┞蓭焻⑴c企業(yè)破產(chǎn)業(yè)務(wù)，具體表現(xiàn)為：

　　1、接受債務(wù)人委托，向法院提交申請(qǐng)企業(yè)破產(chǎn)的材料，申請(qǐng)企業(yè)破產(chǎn)；2、接受債權(quán)人委托，向法院申報(bào)債權(quán)，參加整個(gè)破產(chǎn)程序；3、 接受企業(yè)委托，在破產(chǎn)重組的過程中與債務(wù)人、債權(quán)人達(dá)成和解除方案，進(jìn)入破產(chǎn)重組程序；4、在破產(chǎn)清算程序中，協(xié)助企業(yè)草擬《破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)清算報(bào)告》、《破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)分配方案》，企業(yè)進(jìn)行和解整頓的，草擬《和解整頓方案》，出具相關(guān)《法律意見書》，主持、參加、列席破產(chǎn)當(dāng)事人召開的各項(xiàng)工作會(huì)議，發(fā)表律師意見或建議等；5、接受法院指定，擔(dān)任破產(chǎn)企業(yè)管理人，履行破產(chǎn)主協(xié)調(diào)人責(zé)任，管理破產(chǎn)企業(yè)財(cái)產(chǎn)，在法定權(quán)限內(nèi)配合法院開展破產(chǎn)程序等。

　?。ǘ?律師在破產(chǎn)中的作用是自始至終的

　　律師的作用始于協(xié)助債務(wù)人、債權(quán)人準(zhǔn)備破產(chǎn)資料，在企業(yè)資產(chǎn)處置中，界定資產(chǎn)性質(zhì)，決定合同履行與解除、債權(quán)回收、債務(wù)認(rèn)定等，終于破產(chǎn)員工的安置，律師均發(fā)揮著重要的作用。

　　三、律師要為“僵尸企業(yè)”妥善安置職工，保障職工的合法權(quán)益積極獻(xiàn)計(jì)獻(xiàn)策

　　律師應(yīng)協(xié)助人力資源部門對(duì)“僵尸企業(yè)”的職工進(jìn)行技能評(píng)估，為新企業(yè)更多吸納原“僵尸企業(yè)”職工獻(xiàn)計(jì)獻(xiàn)策，可以采取協(xié)商薪酬、靈活工時(shí)、培訓(xùn)轉(zhuǎn)崗等方式，穩(wěn)定現(xiàn)有工作崗位。在確需與職工解除勞動(dòng)關(guān)系的，律師應(yīng)維護(hù)職工的合法權(quán)益，建議企業(yè)應(yīng)依法支付經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金，償還拖欠職工在崗期間的工資,補(bǔ)繳欠繳的社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)用，并做好社會(huì)保險(xiǎn)關(guān)系轉(zhuǎn)移接續(xù)等工作。律師應(yīng)與再就業(yè)中心建立聯(lián)系，對(duì)“僵尸企業(yè)”處置后的失業(yè)人員，要實(shí)施再就業(yè)幫扶，切實(shí)協(xié)助政府做好屬地企業(yè)信訪維穩(wěn)工作。

　　四、律師參與“僵尸企業(yè)”法律業(yè)務(wù)必要性

　　律師群體作為典型的社會(huì)中介服務(wù)人員，要明確參與“僵尸企業(yè)”的法律業(yè)務(wù)與傳統(tǒng)的律師業(yè)務(wù)不同，要明確“僵尸企業(yè)”法律服務(wù)內(nèi)容和成果不完全受制于當(dāng)事人，而是具有獨(dú)立的地位，要明確現(xiàn)行法律與政策的關(guān)系，律師應(yīng)對(duì)政策的合法性和適用的可能性以及法律風(fēng)險(xiǎn)作出必要的判斷，應(yīng)與多個(gè)中介機(jī)構(gòu)密切配合，履行法律審查職責(zé)，律師對(duì)資產(chǎn)的法律屬性發(fā)表自己的意見，對(duì)改制企業(yè)做足夠的風(fēng)險(xiǎn)提示，注意把握企業(yè)改制之前與改制后規(guī)范運(yùn)作的關(guān)系，從合法性和有利于長期規(guī)范運(yùn)作角度考慮，對(duì)各種改制形式、優(yōu)劣說明，綜合分析企業(yè)的狀況幫助企業(yè)確認(rèn)采取改制形式，還是破產(chǎn)清算，都應(yīng)仔細(xì)、慎重、周密的進(jìn)行方案設(shè)計(jì)和步驟操作。

　　總之，律師應(yīng)充分認(rèn)識(shí)為“僵尸企業(yè)”提供法律服務(wù)的重要性和迫切性，通過提供專業(yè)化的法律服務(wù)，為政府減負(fù)、企業(yè)發(fā)展、員工利益保駕護(hù)航，履行律師的社會(huì)責(zé)任，幫助“僵尸企業(yè)”破解發(fā)展難題、應(yīng)對(duì)債務(wù)危機(jī)、防范法律風(fēng)險(xiǎn)。